Perspectivas para o setor de Óleo e Gás 2024

O panorama energético continua a ser moldado em grande parte por quatro fatores disruptivos: questões geopolíticas, variáveis ​​macroeconômicas (como as elevadas taxas de juro e o aumento dos custos dos materiais), evolução das políticas e regulamentações e o surgimento de novas tecnologias. Estas condições podem ter um impacto significativo na procura e na oferta, bem como no comércio e no investimento na indústria do petróleo bruto e do gás natural (O&G).

Entretanto, a procura global de petróleo continua em uma boa trajetória para crescer 2,3 milhões de barris ao dia (mbpd) no ano e ultrapassar a marca dos 100 mbpd pela primeira vez na história. Espera-se que o setor tenha um início sólido em 2024 devido, em parte, à sua forte posição financeira e aos elevados preços do produto, salvo uma maior deterioração do ambiente macroeconômico.

As perspectivas do setor de O&G exploram cinco tendências e impulsionadores que deverão desempenhar um papel importante na definição das estratégias e prioridades das empresas de petróleo e gás nos próximos 12 meses.

Cinco tendências para o setor de O&G para os próximos 12 meses

Alocação prudente de capital e execução eficaz de políticas de energia limpa

As empresas de petróleo e gás estão explorando cada vez mais caminhos de energia limpa. No entanto, os seus gastos diretos em combustíveis e tecnologias de baixo carbono – excluindo investimentos destinados a aumentar a produtividade e reduzir as emissões dos ativos operados – constituem apenas 4% do seu investimento upstream. Espera-se que a indústria global upstream gere entre 2,5 e 4,6 bilhões de dólares em fluxos de caixa livres provenientes do seu negócio de hidrocarbonetos entre 2023 e 2030 – portanto, a falta de capital não é um problema. Em vez disso, o desafio central é escalar a inovação, mantendo simultaneamente a rentabilidade e o valor para os acionistas.

Participação na transição energética, garantindo uma posição na cadeia de abastecimento para enfrentar os riscos percebidos no mercado final

Os investimentos globais em energia limpa ultrapassaram a marca de 1 bilhão de dólares em 2022, impulsionados por políticas favoráveis e pelo comércio aberto de recursos energéticos e minerais críticos. Este crescimento nas energias renováveis impulsiona um aumento na procura de minerais críticos. Entre 2017 e 2022, a procura por lítio triplicou, enquanto a demanda de cobalto e níquel cresceu em 70% e 40%, respectivamente. No entanto, à medida que os investimentos em energias renováveis aceleram, especialmente no contexto de um cenário geopolítico em mudança, não apenas aumenta a dependência destes minerais, mas também a urgência de reforçar a sua propriedade e cadeias de abastecimento. Este imperativo pode ser particularmente notável para países com metas ambiciosas de energia limpa e uma dependência substancial de importações.

Crescente dinamismo no comércio e nas relações energéticas

Tradicionalmente, os fluxos comerciais de energia têm sido impulsionados pelas forças do mercado, especificamente pela interação da oferta e procura e pela disponibilidade de infraestruturas de armazenamento e transporte. Entretanto, dado o cenário geopolítico desde o primeiro trimestre de 2022, temos assistido a perturbações nos cursos comerciais que levaram a novos fluxos comerciais de energia – que, por sua vez, afetaram os diferenciais de preços e a competitividade industrial regional. Mais recentemente, a situação evoluiu e o Oriente Médio poderá emergir como um risco geopolítico significativo para os mercados petrolíferos. Em particular, os observadores do mercado destacam implicações importantes para o comércio caso a situação se agrave.

O poder da Generative AI para soluções inovadoras e nova criação de valor

A indústria tem estado frequentemente na vanguarda da adoção de tecnologias de ponta para reforçar a eficiência operacional, reduzir custos e promover medidas de segurança e sustentabilidade. Nos últimos anos, a inteligência artificial (IA) emergiu como uma força transformadora, com aplicações em toda a cadeia de valor do petróleo e gás, desde a exploração inicial de recursos até as complexidades dos processos de refinação. Entre as aplicações, a manutenção preditiva orientada pela IA é fundamental para alcançar uma infinidade de objetivos, incluindo a redução de custos, o aumento da produtividade e a garantia de confiabilidade operacional para a indústria.

Renovação da indústria de refinamento alinhada à evolução dos padrões de procura

Os quatro fatores que moldam o panorama energético (geopolítica, economia, regulamentações e tecnologia) também tiveram impacto no setor petrolífero global. Esta situação é provavelmente ainda mais agravada pelo declínio da capacidade de refinaria global, que diminuiu 4,5 mbpd desde 2019, devido a numerosos fatores, incluindo os impactos da pandemia, previsões de demanda futura mais fracas, altos custos operacionais, incapacidade de concluir vendas ou conversões para produzir mais combustíveis renováveis.