En koncerns liv – fra start til slut

18. marts 2024

Generelt om tilpasninger 

Skatte- og momsmæssige aspekter ved etablering, omstrukturering og lukning af et selskab er komplekse og varierer betydeligt afhængigt af jurisdiktionen, selskabets struktur og de specifikke omstændigheder. Når det overvejes at lave tilpasninger i en organisation, er det afgørende at foretage en omhyggelig undersøgelse af de gældende skatteregler i det enkelte land. 

Manglende undersøgelse og planlægning medfører en risiko for ikke at være compliant globalt, hvilket kan medføre renter og bøder samt efterbetaling af moms og skat i udlandet. Endvidere kan det skabe en uattraktiv skatteposition, og tidligere investeringer kan være tabt som følge af manglende modregning i fremtidige indtægter.

I det følgende sætter vi fokus på nogle af de problemstillinger, man som koncern bør forholde sig til.

Etablering af et nyt selskab

Allerede inden et selskab påbegynder dets aktivitet i EU, er det relevant at tænke momsen ind i overvejelserne. På grund af momsens fradragsregler er der nemlig ret til fradrag for indledende omkostninger, såsom markedsundersøgelser, reklamer mv., der er nødvendige for opstarten af selskabet. Uden for EU afhænger fradragsreglerne af selskabets aktiviteter og det pågældende lands regler. 

Leverer selskabet alene momsfrie ydelser, er der som udgangspunkt ikke fradrag for moms, og der skal ikke opkræves moms af disse ydelser. Det kan fx være læge- eller tandlægeydelser, finansielle aktiviteter, forsikringsvirksomhed eller visse former for træningsydelser. Det er vigtigt at huske, at momsfrie salg af varer til lande uden for Danmark dog kræver en registrering for moms. 

Inden selskabets aktiviteter er startet, og når det er fastslået, om selskabet vil drive momspligtige aktiviteter, er det vigtigt at momsregistrere selskabet. Det er altafgørende for at få fradrag for opstartsomkostningerne i selskabet. Det er herudover et krav, at momsregistreringen sker otte dage inden aktiviteten påbegyndes. Efter momsregistreringen skal der løbende udarbejdes momsangivelser. 

Når selskabet er momsregistreret og påbegynder sin aktivitet, er det vigtigt at være opmærksom på de gældende fakturakrav, afhængig af om selskabet sælger varer og ydelser i Danmark, EU eller uden for EU. Ved indkøb af varer fra lande uden for EU skal selskabet være opmærksom på, om disse varer pålægges told ved importen, da told er en omkostning for selskabet. 

Fra et transfer pricing-perspektiv bør det allerede ved etablering af et nyt selskab overvejes, om etableringen påvirker det eksisterende transfer pricing-setup i koncernen. Eksempelvis kan etablering af en ny salgs-, produktions- eller servicefunktion give anledning til nye koncerninterne transaktioner, som skal prisfastsættes på armslængdevilkår, eller en etablering kan medføre en overdragelse af immaterielle rettigheder.

Overvej særligt, om selskabet skal etableres som et 'limited-risk'-selskab eller som et 'fully-fledged'-selskab. Fra et transfer pricing-perspektiv bør aflønningen af transaktioner med et 'limited-risk' selskab reflektere funktionsprofilen. Dette kan betyde en lavere profitmargin sammenlignet med tilknyttede selskaber, der påtager sig mere betydelig økonomisk risiko.

Overvejelserne omkring valget af transfer pricing-modellen for det nye selskab kan give anledning til en genovervejelse af hele transfer pricing-modellen for koncernen. 

Når et nyt salgsselskab etableres, er opbygning af markedskendskab en afgørende faktor for succes.

Moderselskabet kan spille en afgørende rolle i denne henseende – hvorvidt der skal ske aflønning til moderselskabet, vil afhænge af den valgte transfer pricing-model. Dette er særligt vigtigt, hvis det nyetablerede selskab forventes at lide tab i de første år, da dette kan være uforeneligt med funktionsprofilen, der varetages af selskabet – en tredjepart med begrænsede funktioner og risici vil ikke forventes at lide tab i de første år. 

Bemærk, at aflønning til moderselskabet kan have momsmæssige konsekvenser, hvis der er en sammenhæng mellem betalingen fra et datterselskab til moderselskabet og moderselskabets ydelser til datterselskabet.

Overvej de skattemæssige konsekvenser af overdragelse af immaterielle rettigheder, herunder om det købende selskab har mulighed for at aktivere og afskrive omkostningerne i balancen i modtagerlandet, og hvorvidt de immaterielle rettigheder er prisfast korrekt. Skattemyndighederne i de respektive lande forventes at gennemgå sådanne transaktioner detaljeret, hvorfor vi anbefaler at have dokumentation, der understøtter transaktionen og de anvendte værdier. 

For de fleste er etablering af nye selskaber i den danske del af koncernen velkendt land. Stiftelsesprocessen, skatteklimaet, skatteberegningen og de løbende forpligtelser er bekendte – selvfølgelig med alle de spidsfindigheder, som oftest støder til i en stor koncern. 

Ved etablering af nye selskaber i den danske del af koncernen er det derfor særligt væsentligt at kigge ind i finansieringsformen (specielt i forhold til de strenge danske regler om rentefradragsbegrænsning) og selskabets placering i koncernstrukturen. Er placeringen hensigtsmæssig ved et evt. senere frasalg af (en del) af koncernen, eller ved fremtidige omstruktureringer? Hvordan ser det ud ift. kildeskatter – både på betalingen ud af Danmark og betalinger modtaget fra udlandet, hvad med den lokale sambeskatningskreds osv.?

Ved etablering af selskaber i udlandet bevæger de fleste sig ud på ukendt land, og en række yderligere forhold bør afklares på forhånd – ikke kun fra et skattemæssigt perspektiv, men i særdeleshed også i kommerciel henseende.

Hvordan er investeringsklimaet, infrastrukturen, det politiske klima og stabiliteten i landet i det hele taget? 

Det er vigtigt at gøre sine grundige forberedelser på forhånd, fordi senere ændringer kan være vanskelige og omkostningstunge at gennemføre – og måske er de slet ikke mulige. 

Omstruktureringer i organisationer

Omstruktureringer er bredt defineret og kan medføre en omfordeling af funktioner, aktiver og risici mellem koncernforbundne selskaber, hvilket ofte medfører en ændring i ledelsen og styringen. Omstruktureringer og de skattemæssige konsekvenser er en disciplin for sig og kræver grundig forberedelse og omtanke. 

Omstruktureringer kan gennemføres ved en række forskellige transaktioner, kombinationer af transaktioner, skattefrie eller skattepligtige, med forudgående tilladelse eller efter objektive regler osv. Særlig opmærksomhed skal gives til de omstruktureringer, der sker på tværs af koncernens grænser, eller som på anden vis involverer udenlandske aktiviteter. 

I alle tilfælde bør grundige undersøgelser gå forud for at få klarlagt den transaktion, der er mest fordelagtig for koncernen. 

Evt. konsekvenser for de overliggende ejere, underskud eller transfer tax i underliggende datterselskaber, lokale kildeskatter, planer om senere frasalg eller generationsskifte mv. skal ligeledes afklares.

Når beslutning om omstrukturering er besluttet, er det afgørende, hvilken del af koncernen der købes/sælges, da dette er afgørende for de momsmæssige konsekvenser. 

I det tilfælde, at et selskab køber aktier i en anden virksomhed, vil købet ikke have momsmæssige konsekvenser, da udgangspunktet er, at salg af aktier er momsfritaget (finansiel aktivitet). Rådgivning omkring køb af aktier kan være en dyr affære, og man kan med fordel planlægge købet på en måde, så man sikrer, at momsen på købsomkostninger ikke bliver en udgift. 

Et salg af en hel virksomhed eller en selvstændig ”gren” af en virksomhed som aktivhandel vil heller ikke være pålagt moms, hvis momsreglerne om virksomhedsoverdragelse finder anvendelse. Dog vil eventuelle aktiver, der har en høj værdi, og som er en del af salget, være underlagt de specielle regler om regulering af tidligere momsfradrag. 

Omstruktureringer kommer ofte i kølvandet på, at en koncern ændrer sine transfer pricing-principper. Ændring af transfer pricing-principper kræver altid, at man ligeledes tjekker momsen, da de nye principper kan betyde ændrede fakturerings- eller vareflow. Vi ser fx ofte i koncerner, der overgår til en principalstruktur, at principalen bliver forpligtet til at lade sig momsregistrere i udlandet for fortsat at være compliant.

Fra et transfer pricing-perspektiv kan en omstrukturering involvere overdragelse af materielle såvel som immaterielle aktiver, såsom eksempelvis produktionsmaskiner, varelagre, overdragelse af goodwill eller patentrettigheder, mm., og det bør overvejes, om omstruktureringen er sket i overensstemmelse med armslængdeprincippet. Overvej hertil, om omstrukturering medfører, at selskabet, som ophører med aktiviteten, skal kompenseres, eller om der er sket en overdragelse af et immaterielt aktiv. 

Ved overdragelse bør der ske en værdiansættelse af de pågældende aktiver, og der skal beregnes en afståelsesbeskatning. 

De faktorer, der skal overvejes fra et transfer pricing-perspektiv, når der gennemføres en omstrukturering, er beskrevet i Kapitel IX i OECD's transfer pricing-vejledning. Udover disse retningslinjer blev der i 2023 indarbejdet en ny sektion i Den juridiske vejledning vedrørende værdiansættelse. Vejledningen beskriver udvalgte værdiansættelsesmetoder, anvendelse af metoderne samt krav til dokumentationen af værdiansættelsen. 

Fra et skattemæssigt perspektiv kan omstruktureringer være underlagt DAC6-rapportering, og vi anbefaler at undersøge, om omstruktureringen er rapporteringspligtig. 

Nedlukning af selskaber

Når et selskab lukkes, er momsangivelsen en af de sidste ting, der skal være styr på inden lukningen af selskabet. På trods af, at selskabets momspligtige aktiviteter allerede er afsluttet, har selskabet ret til momsfradrag for eventuelle udgifter, der er i forbindelse med lukningen af selskabet. Der er således i relation til fradragsreglerne et fra vugge-til-grav-princip, der sikrer, at selskabet ikke har fradrag for moms på omkostninger, der er opstået i relation til momspligtige aktiviteter.

Lukningen af et selskab kan medføre overdragelse og/eller ophør af visse aktiver og aktiviteter fra et selskab til et andet koncernselskab – overvej om den lukkede enhed tidligere har udført funktioner, båret risici eller haft aktiver, der nu skal overføres til andre enheder. Ved lukningen af et selskab skal overdragelsen af aktiver og aktiviteter vurderes fra et transfer pricing-perspektiv. Dette indebærer at fastslå, om prissætningen af de overdragne aktiver og funktioner er i overensstemmelse med armslængdeprincippet – de samme overvejelser vedrørende omstruktureringer (jf. ovenstående afsnit) bør generelt betragtes, når et selskab lukkes.

Der kan være mange ønsker bag planer om nedlukning af selskaber, og ligesom for omstruktureringer kan en nedlukning gennemføres på flere måder.

Er der stadig aktivitet i selskabet, kan et aktiesalg eller et aktivsalg måske være relevant – enten til tredjemand eller koncerninternt. Alternativt kan nedlukning ske ved omstrukturering (lokal eller grænseoverskridende) eller ved likvidation. 

Inden nedlukningen påbegyndes, skal processen, formkravene og de skattemæssige konsekvenser afklares, og den mest fordelagtige model skal fastlægges. Det skal afklares, om der sker avancebeskatning, likvidationsbeskatning, exitbeskatning, om der er kildeskat på en evt. likvidationsudlodning mv.? Desuden kan det være afgørende for koncernen, hvor lang tid det tager at lukke selskabet, om der er særlige formkrav og særlige dokumenter, som skal fremskaffes, og hvor store omkostningerne bliver? 

Hvis selskabet har underskud til fremførsel, bør det undersøges, om underskuddet kan modregnes i en salgs- eller likvidationsavance, eller måske kan overføres til andre koncernselskaber ved en skattefri omstrukturering eller de særlige regler om fradrag for endelige underskud.

Ligesom for omstruktureringer er det desuden vigtigt at undersøge konsekvenserne for de overliggende ejere og en evt. betydning for underliggende selskaber i koncernen, lokale sambeskatninger mv. 

Når selskabet er lukket, skal de afsluttende forpligtelser iagttages, eksempelvis afsluttende selvangivelse. Hvis aktiviteten fortsætter, blot uden et lokalt selskab, skal evt. risiko for et skattemæssigt fast driftssted og de fremtidige forpligtelser i den forbindelse afdækkes.

Anbefaling 

En velforberedt tilgang til skatte- og momsmæssige aspekter af organisationstilpasninger er afgørende for at undgå uforudsete konsekvenser og sikre, at alle transaktioner og aktiviteter håndteres i overensstemmelse med gældende regler og principper. Vores eksperter står til rådighed for at guide jer gennem disse komplekse processer og sikre jer en vellykket tilpasning af organisationen.