搶進東協！新南向政策引領台商航向新藍海

【2016／10／06，台北訊】東協，擁世界第三大人口數量，是全球貿易重要樞紐，也是跨國企業競逐的新興市場。市場預估2020年，東協將成為全球第四大經濟體。隨著東協投資熱潮再現，政府「新南向政策」全面啟動，未來台灣與東協的連結，將由過去單向投資代工，轉化為雙邊人才和經貿交流。有鑑於此，勤業眾信聯合會計師事務所於10月6日和7日兩天，在台北和台中舉辦「您不可不知的東協投資及稅務要點」、「進擊的強力五國—東南亞商機與稅務要點」研討會。特別邀請Deloitte新加坡、印尼、馬來西亞、越南與泰國專家，深入剖析當地國投資與稅務環境。

勤業眾信總裁郭政弘致詞時表示，在全球各地經濟成長趨緩、中國經濟轉型及工資上漲之際，各國企業都正積極找尋佈局新選擇，而根據勤業眾信「2016全球製造業競爭力指標」調查結果，受惠於人口紅利、靈活的製造能力與快速成長的經濟與市場需求，包含馬來西亞、印尼、泰國、印度、越南在內的「強力五國」（MITI-V）因應而生，其中有四個國家位於近在咫尺的東協，潛在商機吸引許多台資企業前往投資及設廠。郭政弘指出，新政府上任後推動新南向政策，希望促進未來台灣跟東南亞建立新夥伴關係，但許多台商在「南進」之前，仍有許多顧慮與疑問，勤業眾信舉辦東協投資研討會，就是要協助企業更了解東協優勢與概況，與東協及南亞國家共創雙贏。

櫃買中心總經理暨代理董事長張麗真指出，櫃買中心始終秉持「中小企業搖籃」的使命，積極建立創櫃、興櫃、上櫃多層式的資本市場，輔導更多企業踴躍進入。目前，台灣上櫃公司約730家，外國企業來台上櫃約33家；其中，東南亞地區為10家，佔比約三分之一。東南亞比例雖不高，但未來配合政府新南向政策，將持續努力推動。國發會副主委龔明鑫表示，未來全世界成長最快的地區就在東南亞，印尼、馬來西亞、泰國、越南和菲律賓，預計將於二到三年內超越四小龍。因此，企業布局東協內需市場需有新思維。龔明鑫建議，由於東協對貿易依存度高，民間消費於GDP的佔比很重，台灣企業可以「放射性經營」方式分散市場，逐步擴張到印度、南亞等地區，並發揮軟實力結合日本等第三國的資源，整合自身具有優勢的價值鏈，建立平等、互惠的新合作模式。

「錢」進東協 稅改創投資磁吸效應

東協經濟共同體成立後，除了發揮貨品及服務貿易、投資自由化的基礎外，也將倚賴勞動力優勢、龐大內需市場等優勢，進一步整合為「單一市場」經濟共同體。不過，勤業眾信稅務部會計師廖哲莉指出，東協是台灣第二大的貿易夥伴及出口市場，但由於目前雙方並非經濟合作夥伴，台灣也尚未加入美國主導的跨太平洋夥伴關係協議（TPP）。因此，東協經濟共同體的整合，雖然有利台灣對東協的投資貿易，但東協區域內供應鏈崛起等因素，也可能使台灣面臨競爭優勢被邊緣化的隱憂。

有趣的是，東協各國為吸引外資，不斷調整差異化大的租稅制度。廖哲莉指出，東協各國所得稅率從17%到30%不等，其中，新加坡最低、菲律賓最高。但近來為吸引投資，致力與各國制定租稅協定、進行國際稅務資訊交換等。舉例來說，印尼、馬來西亞及緬甸更新租稅政策；泰國延緩調增增值稅率的計劃；汶萊則宣布簽訂多國簽訂租稅協定等。此外，東協也同步改變外人投資及工業發展政策、強化基礎建設、協助外國投資人投資及稅制等。

在東協各國紛紛祭出租稅優惠，及各國關稅減讓、貿易便捷化與投資自由化，成功吸引全球企業「錢」進東協。不過廖哲莉提醒，由於東協各國發展參差不齊，但各國發展現況、市場規模及基礎建設等差異不小，且許多國家仍存有基礎建設不足、財政法律體制不健全等狀況。建議台灣企業響應政府政策南進前，應了解各成員國產業發展、投資環境及長期經濟前景，並以多角化思維經營。

聰明投資「強力五國」稅務環境大哉問

本次研討會特別邀請Deloitte新加坡、印尼、馬來西亞、越南與泰國，就東協整體投資環境概況和當地國投資與稅務趨勢進行解析。

一、東協整體投資環境：Deloitte新加坡市場策略營運長簡耀強指出，由於東協鄰近中國、日本和印度等國際貿易關鍵市場，在地理位置優勢與強大的經貿網絡下，為全世界GDP貢獻了3%成果。其中，中國大陸對東協直接投資金額雖次於歐盟、日本與美國，為21.6兆美元；但整體而言，中國大陸仍是東協最大的外貿交易夥伴，2014年共計創下366.5兆美元雙邊貿易規模。

簡耀強說，根據Deloitte觀察，未來在「一帶一路」發展下，世界各國的國際化策略有三大趨勢：第一，國企事業會選擇直接到海外從事併購活動；第二，最熱門的投資項目為公私合夥（Public-Private-Partnership, PPP）與能源類項目；最後，未來東南亞與南亞是最熱門的投資地，預計基礎建設、房地產、農業、消費產品、工業、通訊技術與金融服務將是最夯的產業。

二、印尼：Deloitte印尼資深顧問李宇應表示，印尼是東協第一大經濟體，僅次於中國和印度，在G20成員國中名列第三。不僅人口最多、土地面積最大，倚賴著豐富的礦產和自然資源和龐大的內需實力，有助印尼拓展家具、紡織、製鞋、非鐵礦石、金屬製品、農業種植及貿易服務業，成為東協的「龍頭老大」，發展前景可期。

李宇應指出，印尼是台灣第15大的貿易夥伴， 2015年雙邊貿易額達到82億美元。由於印尼台商家數及規模僅次於越南及泰國，成熟的經貿網絡常見台商活躍的足跡。因此，在政府支援下，印尼於2015 年頒布最新的免稅期優惠政策，可望搭建自由貿易網絡，逐步疏通資金、人才與技術交流，並鼓勵在偏遠地區投資。印尼在富有吸引力的投資環境下，外商將踴躍前印尼插旗發展。

三、馬來西亞：至於馬來西亞的部分，依規定境內收入都必須繳付所得稅，而來自外國的收入則不徵稅。Deloitte馬來西亞合夥人譚麗君指出，馬來西亞企業所得稅率爲24%，但如果企業和其關係企業的實收資本額在馬幣250萬元以下，應納稅收入當中的馬幣50萬元，可享有19%的優惠稅率；而不同產業別，亦享有不同程度的稅收優惠待遇。

值得注意的是，在馬來西亞資本收益雖不會被課稅，但出售不動產或不動產公司股份的收益，將可能被課5%~30%的不動產利得稅。譚麗君說明，所謂不動產公司是指擁有不動產，或擁有不動產公司有形資產總值達75%股份的受控公司，一但被歸爲不動產公司的受控公司（RPC），股東在出售不動產公司股份時，將會被徵收不動產利得稅。原則上，當製造產業公司在購買土地與廠房的過程中，有可能間接符合了RPC的定義，不可輕忽。

四、越南：截至今年六月底止，台資、陸資、港資在越南投資案共有5,013項，投資總額約600億美元；而台資在越南投資案則有2,513項，投資金額達也達315億美元之多。Deloitte越南副總經理謝有明指出，企業在越南投資符合一定條件下，將享有優惠稅率及所得稅減免兩種優惠。優先享有配套發展的產業，為紡織成衣、皮革和製鞋、電子產品、汽車製造及零件生產、機械製造與高新技術產業。將有機會享有15年10%的優惠稅率，以及四免九減半（前四年免稅、後九年減半）方案，建議企業應加以確認租稅優惠起算時點，以維護其權利。

五、泰國：Deloitte泰國合夥人盧俊傑指出，為鼓勵投資、增強國際競爭力，泰國投資委員會（BOI）推出了七年（2015年～2021年）投資促進策略，針對符合目標的產業，祭出最高可享有八免五減半（前八年免稅，後五年減半，共十三年的獎勵措施）。盧俊傑說，泰國各種激勵措施共分為A組和B組，A組針對國家經濟結構調整有幫助的活動，給予所得稅優惠；B組則鼓勵設備、原物料進口免稅與非稅收性鼓勵活動，但不一定豁免企業所得稅。

不過，盧俊傑特別提醒，泰國跟台灣有類似規定，並非每個產業都開放給外國人投資，部分產業要求泰籍股東須持股超過51%。此外，非經BOI允許或在工業區設廠，外籍企業不得取得土地。因此，盧俊傑建議赴泰國投資的台商，一定要正式提出申請，以享有各項租稅優惠。

本次研討會也邀請到卜蜂集團董事長鄭武樾及凱撒衛浴董事長蕭俊祥，針對其長年深耕東協各國經驗進行分享和傳承。